هذه أول مشاركة لي ، وأحببت أن تكون نافعة للإخوة المهتمين بالتحليل الفني،،
أحببت أن أزيل الغبار عن مؤشر هام بل غاية في الأهمية وهو مؤشر ADX وهذا الشرح هو جزء من كتاب إلكتروني أعمل فيه منذ فترة وأغلبه ملخص ترجمات لكتب ومقالات أجنبية:
* مؤشر المتوسط الإتجاهي Average Directional Index (ADX :
لهذا المؤشر استخدامه الخاص ، فهو مفيد جداً في تأكيد صلاحية استخدام المتوسطات المتحركة واعتماد إشاراتها للبيع أو الشراء في وقت معين أو تأكيد عدم صلاحيته. ابتكر هذا المؤشر جي.ويليس ويلدر J.Welles Wilder، وهو نفسه مطور مؤشر RSI القوة النسبية، ومؤشر SAR (القادم شرحه إن شاء الله).
كما ذكرنا ، فإن الوظيفة الرئيسية للمؤشر ADX هو تحديد ما إذا كانت المضاربة ينبغي أن تعتمد على أدوات تابعة للميلان أو أدوات غير معتمدة على الميلان. المتوسطات المتحركة مثلاً تعتمد على الميلان trend.
لنفصل ذلك ،،،
· تفصيل مؤشر المتوسط الاتجاهي ADX:
لهذا المؤشر ثلاث خطوط ، خط +DI عادة أزرق أو أخضر، وخط –DI غالباً أحمر، وخط المؤشر ADX نفسه وعادة أسود. عندما يكون خط الـ ADX أقل من 20، فهو يشير إلى الافتقار إلى ميلان واضح، ومن ثم ينبغي عدم استخدام الأدوات المعتمدة على الميلان –كالمتوسطات المتحركة- حيث إنها سوف تعطي إشارات بيع وشراء خاطئة. عندما يرتفع خط الـ ADX فوق الـ 20، فإنه يخبرنا بأنه حان الوقت لاستخدام أدوات وأنظمة التحليل المعتمدة على الميلان (الترند trend) كالمتوسطات المتحركة مثلاً. عندما يصل مؤشر الـ ADX إلى 40 ، فهي إشارة تحذير على أن السهم أصبح في حالة تجميع أو شراء زائدة overbought، عندما يحقق الـ ADX قمة أعلى من 40 ، فإنه الوقت الأمثل لجني الأرباح.
نأتي إلى فائدة الخطوط الأخرى +DI و –DI .
إشارة الشراء تتحقق عندما يقاطع خط +DI صعوداً خط –DI ، هنا يقول بعض المحللين يستحسن تجاهل مقاطعة خط +DI للخط –DI إذا كان التقاطع لأعلى ولأسفل بشكل متتابع وسريع. بعد عملية التقاطع بين الخطين ننظر إلى خط الـ ADX الأسود الرئيسي، إذا قطع القيمة 20 فإنها إشارة قوية جداً على ميلان مستجد. أما إشارة البيع فهي العكس من ذلك والله أعلم.
الأمثلة ومن سوق الأسهم السعودي قريبة جداً .............
أحببت أن أزيل الغبار عن مؤشر هام بل غاية في الأهمية وهو مؤشر ADX وهذا الشرح هو جزء من كتاب إلكتروني أعمل فيه منذ فترة وأغلبه ملخص ترجمات لكتب ومقالات أجنبية:
* مؤشر المتوسط الإتجاهي Average Directional Index (ADX :
لهذا المؤشر استخدامه الخاص ، فهو مفيد جداً في تأكيد صلاحية استخدام المتوسطات المتحركة واعتماد إشاراتها للبيع أو الشراء في وقت معين أو تأكيد عدم صلاحيته. ابتكر هذا المؤشر جي.ويليس ويلدر J.Welles Wilder، وهو نفسه مطور مؤشر RSI القوة النسبية، ومؤشر SAR (القادم شرحه إن شاء الله).
كما ذكرنا ، فإن الوظيفة الرئيسية للمؤشر ADX هو تحديد ما إذا كانت المضاربة ينبغي أن تعتمد على أدوات تابعة للميلان أو أدوات غير معتمدة على الميلان. المتوسطات المتحركة مثلاً تعتمد على الميلان trend.
لنفصل ذلك ،،،
· تفصيل مؤشر المتوسط الاتجاهي ADX:
لهذا المؤشر ثلاث خطوط ، خط +DI عادة أزرق أو أخضر، وخط –DI غالباً أحمر، وخط المؤشر ADX نفسه وعادة أسود. عندما يكون خط الـ ADX أقل من 20، فهو يشير إلى الافتقار إلى ميلان واضح، ومن ثم ينبغي عدم استخدام الأدوات المعتمدة على الميلان –كالمتوسطات المتحركة- حيث إنها سوف تعطي إشارات بيع وشراء خاطئة. عندما يرتفع خط الـ ADX فوق الـ 20، فإنه يخبرنا بأنه حان الوقت لاستخدام أدوات وأنظمة التحليل المعتمدة على الميلان (الترند trend) كالمتوسطات المتحركة مثلاً. عندما يصل مؤشر الـ ADX إلى 40 ، فهي إشارة تحذير على أن السهم أصبح في حالة تجميع أو شراء زائدة overbought، عندما يحقق الـ ADX قمة أعلى من 40 ، فإنه الوقت الأمثل لجني الأرباح.
نأتي إلى فائدة الخطوط الأخرى +DI و –DI .
إشارة الشراء تتحقق عندما يقاطع خط +DI صعوداً خط –DI ، هنا يقول بعض المحللين يستحسن تجاهل مقاطعة خط +DI للخط –DI إذا كان التقاطع لأعلى ولأسفل بشكل متتابع وسريع. بعد عملية التقاطع بين الخطين ننظر إلى خط الـ ADX الأسود الرئيسي، إذا قطع القيمة 20 فإنها إشارة قوية جداً على ميلان مستجد. أما إشارة البيع فهي العكس من ذلك والله أعلم.
الأمثلة ومن سوق الأسهم السعودي قريبة جداً .............
تعليق